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基于扰动期权的制度切换随机波动率
定价
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摘要翻译:
波动性建模已经成为金融数学中的一个重要研究领域。Wiener过程驱动的随机波动率模型因其与理论论证和经验观测相一致而受到广泛的欢迎。然而,这些模型缺乏考虑长期和基本经济因素的能力,例如信贷紧缩。具 ...
2022-3-5 19:43 - 何人来此 - Forum
【制度案例讨论3】谁为中央企业负责人定价?
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文钊 2004-8-30 13:44:32 阅读 538 次
国资委副主任李毅中显然认为有些中央企业负责人拿得太多了。所以,在8月12日的中央企业负责人会议上,他才会多少带有警告意味地说:“请同志们心里有数。”
...
2004-9-1 18:17 - 桃花岛主 - 制度经济学
[讨论]制度的期权定价
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在某些
制度缺失的情况下,市场的
定价,尤其是衍生品的相对
定价在产生与理论的较大偏离后将无法经由套利回归到模型得出的价格.
那么能否对此类的
制度用期权的方式进行
定价呢?其标的是什么,期限怎么算呢?
2006-12-23 11:06 - 垃圾树 - 金融学(理论版)